Cds option trading

Credit Default Swap (CDS) Trading Uma única plataforma para o comércio de títulos corporativos ao lado de índices CDS, CDS single-nomes e opções de índice. Negociação de CDS A implementação de reformas de mercado de derivados OTC como a Lei Dodd-Frank e o Regulamento de Infra-Estrutura de Mercados Europeus (EMIR) alterou a forma como são negociados os swaps de risco de incumprimento. A MarketAxess desenvolveu funcionalidade de negociação inovadora e eficiências operacionais para se adaptar a este cenário de mercado em evolução e continuar a melhorar a experiência de negociação de crédito. Execução de Negociação de CDS Nossa solução de derivativos de crédito premiada oferece uma ampla variedade de protocolos, tais como nossos protocolos anônimos de todos-a-todos - nosso CLOB (Central Limit Order Book) para CDS SEF Indices e CDS Single-Names - Solicitação de cotação (RFQ), Click-to-Trade (CTT) e solicitação de mercado (RFM). CDS Índices Plataforma SEF CDS Index Opções RFQ divulgada com delta RFQ divulgada sem delta Saiba mais CDS Single-Names O que MarketAxess está tentando fazer é introduzir o nível de transparência: tudo na tela, limpo, eletrônico e transparente, diz uma empresa baseada em Nova York Gestor de fundos de hedge. - Prêmios de risco 2017, artigo do SEF do ano, janeiro de 2017 CDS Insights e Reporting MarketAxess BondTickertrade. É a principal ferramenta de informação de preços de títulos da indústria que os investidores institucionais e os concessionários têm acesso a uma ampla análise pré e pós-negociação e dados de mercado de renda fixa em tempo real. O BondTicker contém dados de FINRA TRACE, dados não TRACE-disseminated, DTCC Swap Data Repository (SDR) e dados europeus de renda fixa da Traxreg. Os participantes do mercado podem pesquisar rapidamente os dados do CDS SDR, ao lado dos dados do mercado de títulos corporativos. Dados intra-dia ao vivo para índices CDS e opções de índices CDS Resumo de CDS Relatórios SDR volumes de mercado intradiário por contagem bruta de notional e de comércio CDS Price Data 15/12/16 17:00:20 EST Esta tabela exibe, para o dia especificado acima, O spread de fim de dia (ou preço, quando aplicável) para o respectivo período de cinco anos, baseado no conjunto de níveis de contribuições dos criadores de mercado fornecidos no sistema de negociação MarketAxess. Saiba mais sobre a negociação de CDS no MarketAxess. Principais benefícios Uma única plataforma de e-trading de crédito para executar caixa e derivativos Preços competitivos através de opções de execução de negociação amplas Tecnologia de RFQ patenteada implantada em todos os nossos produtos, caixa e derivativos Em 2005, MarketAxess foi a primeira plataforma a oferecer negociação eletrônica de índices CDS. Hoje, a MarketAxess continua inovando com uma eficiente execução de negociação e uma funcionalidade única, aprimorando a experiência de nossos clientes. Existem vários Sefs lá fora, mas enquanto nós usamos outros, nós realmente gostamos de MarketAxess, diz um gerente de ativos baseado em Connecticut. . Eles também são o único Sef com uma função de RFQ anônimo. Isso é algo que certamente estamos aproveitando. Credit Default Swap - CDS Um credit default swap é um tipo particular de swap destinado a transferir a exposição de crédito de produtos de renda fixa entre duas ou mais partes . Em um credit default swap, o comprador do swap efetua pagamentos ao vendedor de swaps até a data de vencimento de um contrato. Em troca, o vendedor concorda que, no caso de o emissor da dívida falhar ou experimentar outro evento de crédito. O vendedor pagará ao comprador o prémio de segurança, bem como todos os pagamentos de juros que teriam sido pagos entre esse momento e a data de vencimento dos títulos. Um swap de risco de crédito também é frequentemente referido como um contrato de derivativos de crédito. Carregar o leitor. BREAKING DOWN Credit Default Swap - CDS Muitas obrigações e outros títulos que são vendidos têm uma quantidade razoável de risco associado a eles. Enquanto as instituições que emitem essas formas de dívida podem ter um grau relativamente elevado de confiança na segurança de sua posição, não têm como garantir que serão capazes de compensar sua dívida. Porque esses tipos de títulos de dívida muitas vezes têm longos prazos de vencimento. Como dez anos ou mais, muitas vezes será difícil para o emitente saber com certeza que em dez anos ou mais, eles estarão em uma posição financeira sólida. Se o título em questão não for bem classificado, um padrão do emissor pode ser mais provável. Credit Default Swap como seguro Um swap de risco de crédito é, na verdade, seguro contra o não pagamento. Através de um CDS, o comprador pode mitigar o risco de seu investimento, transferindo todo ou uma parte desse risco para uma companhia de seguros ou outro vendedor CDS em troca de uma taxa periódica. Desta forma, o comprador de um credit default swap recebe protecção de crédito, enquanto o vendedor do swap garante a solvabilidade do título de dívida. Por exemplo, o comprador de um credit default swap terá direito ao valor nominal do contrato pelo vendedor do swap, caso o emissor não pague. Se o emissor da dívida não incumprimento e se tudo correr bem o comprador do CDS vai acabar perdendo algum dinheiro, mas o comprador está a perder uma proporção muito maior do seu investimento, se o emitente inadimplentes e se eles não compraram um CDS. Como tal, quanto mais o detentor de um título pensa que seu emissor é susceptível de inadimplência, mais desejável é um CDS e mais o prêmio vale a pena. Credit Default Swap in Context Qualquer situação envolvendo um credit default swap terá um mínimo de três partes. A primeira parte envolvida é a instituição financeira que emitiu o título de dívida em primeiro lugar. Estes podem ser obrigações ou outros tipos de títulos e são essencialmente um pequeno empréstimo que o emitente de dívida tira do comprador de segurança. Se uma instituição vender uma obrigação com um prêmio de 100 e um prazo de 10 anos a um comprador, a instituição está concordando em reembolsar o 100 ao comprador no final do período de 10 anos, bem como pagamentos de juros regulares durante o curso Do período de intervenção. No entanto, como o emissor da dívida não pode garantir que eles serão capazes de pagar o prémio, o comprador da dívida assumiu o risco. O comprador da dívida em questão é a segunda parte nesta troca e também será o comprador CDS se eles concordarem em celebrar um contrato CDS. O terceiro. O vendedor de CDS, é na maioria das vezes uma organização de investimento institucional envolvida na especulação de crédito e vai garantir a dívida subjacente entre o emitente da garantia eo comprador. Se o vendedor de CDS acredita que o risco em títulos que um emitente particular vendeu é mais baixo do que muitos povos acreditam, tentará vender swaps do defeito do crédito às pessoas que prendem aqueles títulos em um esforço para fazer um lucro. Nesse sentido, os vendedores de CDS lucram com os titulares de títulos temendo que o emissor vença. A negociação de CDS é muito complexa e orientada para o risco e, combinada com o fato de que os credit default swaps são negociados de balcão (o que significa que não estão regulamentados), o mercado de CDS é propenso a um alto grau de especulação. Especuladores que pensam que o emitente de um título de dívida é susceptível de inadimplência muitas vezes optar por comprar esses títulos e um contrato de CDS também. Desta forma, eles garantem que eles vão receber o seu prémio e juros, embora eles acreditam que a instituição emitente irá inadimplência. Por outro lado, os especuladores que pensam que o emitente é improvável que o padrão pode oferecer para vender um contrato de CDS para um titular do título em questão e confiante de que, mesmo que eles estão assumindo o risco, o seu investimento é seguro. Embora os swaps de risco de crédito possam muitas vezes cobrir o restante de um prazo de segurança da dívida até o vencimento a partir do momento em que o CDS foi adquirido, eles não precisam necessariamente cobrir a totalidade dessa duração. Por exemplo, se, após dois anos de uma garantia de 10 anos, o proprietário da carteira de valores considerar que o emitente está a dirigir-se para águas perigosas em termos de crédito, o proprietário pode optar por comprar um credit default swap com um prazo de cinco anos que Então protegeriam seu investimento até o sétimo ano. Na verdade, CDS contratos podem ser comprados ou vendidos em qualquer ponto durante a sua vida útil antes da sua data de validade e há um mercado inteiro dedicado à negociação de CDS contratos. Como esses títulos costumam ter vidas longas, muitas vezes haverá flutuações no crédito dos emissores de segurança ao longo do tempo, levando os especuladores a pensar que o emissor está entrando em um período de risco alto ou baixo. É ainda possível para os investidores efetivamente mudar de lado em um credit default swap para o qual eles já são uma parte. Por exemplo, se um especulador que inicialmente emitiu um contrato CDS para um segurador acredita que a instituição emissora de segurança em questão é susceptível de inadimplência, o especulador pode vender o contrato a outro especulador no mercado de CDS, comprar títulos emitidos pelo A instituição em questão e um contrato de CDS, bem como para proteger esse investimento. Volatility Finder O Buscador de volatilidade procura ações e ETFs com características de volatilidade que podem prever a movimentação de preços próximos, ou pode identificar opções sub ou sobrevalorizadas em relação a um Segurança e histórico de preços de longo prazo para identificar oportunidades potenciais de compra ou venda. O Otimizador de Volatilidade O Otimizador de Volatilidade é um conjunto de serviços de análise de opções gratuitas e premium e ferramentas de estratégia, incluindo o Índice IV, uma Calculadora de Opções, um Escaner Estrategista, um Escaner Espalhado, um Escalador de Volatilidade e muito mais para identificar oportunidades de negociação e analisar movimentos de mercado. . Opções Calculadora A Calculadora de Opções powered by iVolatility é uma ferramenta educacional destinada a ajudar os indivíduos a entender como as opções funcionam e fornece valores justos e gregos em qualquer opção usando dados de volatilidade e preços atrasados. Virtual Trading Opções A Ferramenta de Comércio Virtual é uma ferramenta de ponta projetada para testar seu conhecimento de negociação e permite que você experimente novas estratégias ou encomendas complexas antes de colocar seu dinheiro na linha. PaperTRADE A ferramenta paperTRADE é um sistema de negociação simulado, fácil de usar, com recursos sofisticados, incluindo análise de risco e de risco, gráficos de desempenho, criação de propagação fácil usando spreadMAKER e várias personalizações de arrastar e soltar. Anúncios de Terceiros thinkorswim trade w / advanced trading tools. Abra uma conta e obtenha até 600 Obtenha cadeias de opções em tempo real teste de ampères novas posições com TradeStation. Aprender mais. Comércio livre por 60 dias em thinkorswim de TD Ameritrade. Economize até 1.500 em comissões até março de 2017. Abra uma conta no TradeStation hoje OptionsHouse 1 Plataforma na Web em StockBrokers 2017 Revise o comércio em nossa plataforma de negociação top-rated. Inscreva-se em OptionsHouse hoje Abrir fundo uma conta OptionsHouse para chegar até 1.000 em comércios Opções de comércio 4.95 0.50 / contrato em OptionsHouses plataforma poderosa